Veel dingen over woningrenovatie zijn flexibel. Je kunt altijd muurkleuren wijzigen of een muur nog eens zes centimeter verschuiven. Maar één ding is zeker: u heeft geld nodig. Geen enkele spijker wordt gehamerd of PEX-lijn gelegd of draadrun of fundering zonder geld gegoten.
Hier zijn de meest populaire manieren om uw huisvernieuwing te financieren, van het meest wenselijk tot het minst wenselijk.
1. Liquide middelen
Het meest gemakkelijk beschikbare geld dat je kunt hebben: sparen, controleren, CD's en spaarobligaties in de buurt van volwassenheid.
Contant geld is absoluut de schoonste en meest vrije manier om voor uw project te betalen, aangezien u niet bent verplicht voor een geldverstrekker.
Pros
- Geen rente, geen kosten, geen kosten.
- Je bent niet afhankelijk van iemand anders.
- De financieringssnelheid is onmiddellijk; u hoeft niemand te wachten om deze fondsen te liquideren.
Cons
- Verliest eventuele reserves die je hebt.
- De meeste mensen hebben niet veel geld beschikbaar voor grotere projecten, zoals toevoegingen en volledige herinrichting van de ruimte.
Kortom : contanten en liquide middelen zijn de beste manier om uw projecten te financieren, maar alleen als u voldoende te besteden heeft. Sommige pensioenrekeningen staan u toe om een bepaald percentage tegen hen te lenen.
2. Sweat Equity
Heb je vrienden en familie? Voor de prijs van een six-pack en een takeout-pizza kunnen ze u helpen om wat zweetvermogen in uw renovatieproject te stoppen.
Pros
- Arbeid is helemaal gratis.
- Voldoen aan 100% controle over uw project.
Cons
- Alleen de arbeid is gratis; je moet nog steeds betalen voor materialen.
- Als het om een leercurve gaat, kan het nog steeds goedkoper en sneller zijn om werknemers in dienst te nemen.
Bottom Line : Sommige zweethanden zijn onvermijdelijk, en zelfs leuk, maar strek het niet uit als je niet zeker bent van je mogelijkheden.
3. Nul-Interest Home Remodellerende Leningen
Home Improvement Program (of "HIP") leningen van uw provincie zijn niet bepaald gratis renovatieleningen, maar ze komen wel in de buurt.
Provincies en andere gemeenten zullen een deel van of alle rente op uw verbouwingslening subsidiëren om de lokale woningvoorraad te helpen behouden.
In één scenario met een lening van vijf jaar, een lening van $ 50.000 8% die 3% wordt gesubsidieerd via HIP, zou uw totale rentebesparing $ 4.215 zijn.
Pros
- In wezen gratis geld in de vorm van gesubsidieerde rente voor uw lening - subsidies die u niet hoeft terug te betalen.
Cons
- Leningen worden doorgaans begrensd tussen $ 25.000 en $ 50.000.
- Eigendomsbelastingen moeten nog door u worden betaald, inclusief de verhoogde belastingen die het gevolg zijn van uw huisverbetering.
- Aanzienlijke administratieve rompslomp in verband met het veiligstellen van deze subsidies, waaronder monitoring van het project, het tijdsschema voor de oplevering en een enge definitie van woninggerelateerde projecten (bijvoorbeeld zwembaden, hot tubs, dekken en andere luxe items worden niet gefinancierd ).
Bottom Line : HIP's zijn niet voor elke huiseigenaar. Maar als je je kwalificeert, is het een onverslaanbare deal.
4. Home Equity-lening of kredietlijn (HELOC)
Een lening met eigen vermogen is de klassieke manier om woningrenovaties te financieren. Sluit een lening af tegen het eigen vermogen in uw eigen huis.
Pros
- Grote hoeveelheden geld kunnen beschikbaar zijn voor grote projecten zoals toevoegingen.
- Lagere rentetarieven dan persoonlijke leningen en creditcards.
Cons
- Als u uw vermogen blijft verbruiken, verlaagt u het bedrag dat u ontvangt wanneer u het huis uiteindelijk verkoopt.
- De grote bedragen die bij deze lening beschikbaar zijn, moedigen uitgaven aan dingen die geen verband houden met de renovatie aan.
Bottom Line : richt deze lening alleen voor grote projecten, zoals toevoegingen, zwembaden, opritten en zijspoor.
5. Creditcards
Een creditcard die u aan het eind van elke maand betaalt. Of een nulrente die u zes maanden of een jaar niet hoeft te betalen. Sommige huiseigenaars betalen één nulrentekaart af met nog een andere nulrentekaart, waarmee een permanente, maar risicovolle, renteloze lening wordt gecreëerd.
Pros
- Geld snel beschikbaar.
- Lucratieve punten of beloningen mogelijk op sommige kaarten door grote huisgerelateerde aankopen aan te rekenen.
Cons
- Gevaar voor hoge rente en kosten.
- Geef je een vals gevoel van veiligheid dat je meer geld hebt dan je daadwerkelijk hebt.
Bottom Line : een lastige manier om woningrenovaties te financieren en een die aandacht en onderhoud vereist.